ETF赛道“神仙打架”！DeepSeek带火细分领域，谁是下一个NO.1？
DeepSeek的横空出世 ，成为震撼AI世界的龙卷风 ，唤起了投资者对被严重低估了的国内科技股的重新估值，搅动着国内外资本市场。聪明资金闻风而动 ，科技方向的ETF成为资本市场里最靓的仔 。
DeepSeek引发的蝴蝶效应
DeepSeek火热发酵 ，各大科技巨头持续接入，这背后是对算力需求的急剧增加 。算力需求的增长 ，也将带动整个AI产业链的发展。从硬件设备到软件 ，从数据中心到云计算，各个环节都将迎来新的机遇，科技赛道成为资金追逐的焦点 。资金持续流入 ，也让直接相关的ETF成为资金的蜂拥之地 。
Wind数据显示 ，截至2月19日，中证软件服务指数过去一年上涨56.81% ，表现突出。得益于此 ，跟踪该指数的软件ETF（159852）今年以来资金流入额16.49亿份，份额变动率高达88.67% ，规模增至32.83亿 ，已经成为场内规模最大的软件主题类ETF 。
软件ETF（159852）成立于2021年1月29日，是行业内首只软件ETF ，它涵盖了软件开发、软件服务等领域的龙头企业 ，这次行情精准捕捉了科技股爆发的机遇 。从市场行情来看，也有种算力先行的意思 ，对于短期盘整的软件板块是非常不错的布局机会。
赛道类ETF往往聚焦于特定的高景气行业 ，如科技 、稀土 、新能源等，且通常与国家政策支持的新兴产业高度契合，具备较高的成长潜力 ，成为投资者把握市场机会的重要工具。众所周知的是 ，ETF主要依赖于指数复制策略，产品设计相对标准化 ，从产品本身来说很难形成差异化的竞争优势 。所以抢首只就很重要 ，这需要公募基金公司在ETF产品布局上有敏锐洞察力，不仅需要有对市场趋势的敏锐洞察 ，更需要其对投资者需求的精准把握和战略布局的前瞻性规划 。
通过精准的赛道和风格的选择 ，以及精细化的管理，嘉实基金为投资者提供了多样化的投资工具。从软件ETF（159852）到科创信息技术ETF（588100） ，从科创芯片ETF（562800）到高端装备ETF（159638） ，从稀土ETF（562800）到稀有金属ETF（562800），从绿色电力ETF（159625）到红利低波ETF基金（515300） ，从标普生物科技ETF（159502）到标普油气ETF（159518） ，嘉实旗下有超10只细分类ETF产品已经成为各自细分赛道中规模的NO.1 。
多个NO.1案例离不开基金公司前瞻性布局和精细化管理 。以稀土ETF为例，稀土行业的供需格局长期偏紧，尤其是在全球能源转型的背景下 ，稀土的需求只增不减。嘉实精准捕捉了这一长期趋势 ，为投资者提供了一个布局稀缺资源的优质工具 。
另外一只经典ETF科创芯片ETF（562800）规模早已经稳定在百亿以上 。在布局之初，嘉实认为芯片是核心资产里的核心资产 ，科创板拥有聚集顶尖科技的板块定位 ，科创芯片指数成长潜力巨大，且弹性更大。后来的表现证明当时的布局是颇为明智 ，该ETF已成为行业内首批聚焦科创板单一板块的芯片ETF ，在后市里乘风破浪，成为投资者布局高弹性资产的重要工具 。
红利低波ETF基金（515300） ，是目前市面上唯一一只跟踪沪深300红利低波动指数的ETF产品 ，稀缺属性突出，业绩表现极其优秀 ，吸引众多资金的青睐 。其中红利策略以高股息率为标准着眼于企业的整体质量 ，低波策略致力于过滤高波动异常风险，双管齐下有助于提升组合的稳健性，在市场不确定性较高、震荡特征明显的场景中 ，能够更好满足投资者攻守有度 、低位布局的需求。
借势布局就用这些招数
目前市场上的ETF产品线已经比较齐全 ，例如嘉实基金已经在宽基 、行业、主题 、策略 、跨境等方向都有充分的产品布局，从资产配置的角度来看 ，已经能够满足投资者多样化的需求 。也就是说 ，基础设施已经搭建充分，投资者可以在此基础上灵活运用ETF进行进行各种策略配置 。总结了几种比较实用的玩法 ，供大家参考：
核心-卫星策略
核心部分：选择宽基ETF（如嘉实沪深300ETF ，159919）作为长期持有的核心资产，力争获取市场的长期平均收益。核心部分通常占投资组合的60%-90% ，具有稳定性和低波动性。
卫星部分：选择行业、主题或高弹性ETF（如科创芯片ETF ，588200）作为辅助配置，力争捕捉高弹性的结构性机会 。卫星部分通常占投资组合的10%-40% ，具有较高的成长性和波动性 。
优势：多元配置、风险控制 、成本优势 、组合稳定。
实战技巧：比例分配因人而异、动态调整 、弱相关性原则 、持续监控 。
买入-持有-再平衡策略（BHR策略）
买入：选择具有代表性的宽基ETF（如A500指数ETF ，159351），分散投资风险 。
持有：长期持有ETF，减少频繁交易 ，享受复利效应。
再平衡：定期调整投资组合 ，保持资产比例的平衡，降低波动风险 。可以通过降低资产相关性（如股票和债券）来实现再平衡 。
定投策略
定投优势：在震荡市中 ，定投可以降低择时难度 ，避免追涨杀跌，适合长期投资。
适合人群：固定薪水的打工人、无暇理财的大忙人 、擅长“长跑 ”的投资人 。
定投标的：选择指数基金（如A500指数ETF ，159351）进行定投 ，分散风险且费率低 。
定投收益：定投需要长期坚持，合理规划止盈策略 ，避免过度贪心。
选基三大黄金原则
宽基 vs 窄基：如果看好长期经济发展 ，不妨选择宽基指数，用相对均衡的行业分布来捕捉未来整体向上的市场趋势；如果看好某一行业或者主题 ，那就可以选择窄基指数 ，例如芯片 、医疗等具体行业 。不过，某些宽基中也有行业的侧重点，在选择的时候记得提前看看成分股占比 。
跟踪误差小：选择跟踪误差小的ETF ，确保基金表现与指数一致。跟踪误差受指数跟踪方法、成分股流动性和运作费用影响。
规模大：规模大的ETF流动性好 ，运作效率高，适合长期投资 。例如 ，嘉实沪深300ETF规模大 ，流动性充足，力争跟踪误差小 。
以上 ，请查收。
数据来源：WIND ，截至2024年12月31日 。嘉实中证软件服务ETF成立于2021年1月29日，2022-2024年涨跌幅分别为：-24.19% 、-7.55% 、2.43%、业绩比较基准中证软件指数2020-2024年涨跌幅为4.93% 、-1.22 、-25.53%、-8.73%、2.43% 。
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